嘉靖二十六年（1547年）。大師滿周歲時(shí)曾大病一場(chǎng)，母親在觀世音菩薩像前禱告：愿舍兒出家。不久病即痊愈。為此，母親將大師寄名于本地長(zhǎng)壽寺，取乳名為“和尚”。

嘉靖二十七年（1548年）。大師年三歲，常獨(dú)坐，不喜與兒戲。祖父常謂曰。此兒如木樁。

嘉靖三十一年（1552年）。大師年七歲。叔父鐘愛之。父母送入社學(xué)。一日叔父死，大師曰死向甚么處去，遂切疑之。未幾，次嬸母舉一子大師問母曰。此兒從何得入嬸母腹中耶。母拍一掌云。癡子。你從何入你娘腹中耶。又切疑之。由是死去生來之疑。不能解于懷矣。

大師少時(shí)宿慧，聰穎過人，經(jīng)書子史，入目能通，尤喜詩(shī)詞，雖苦讀寒窗，但無意仕途。

12歲削發(fā)入佛門，19歲受禪法，曾在南京報(bào)恩寺為僧，后云游各地。在北臺(tái)時(shí)，愛憨山之秀峰，遂取此為號(hào)，是明代四大高僧之一。

萬歷十一年（1583年）四月，憨山因慕嶗山之盛名，由五臺(tái)山來此。先在嶗山那羅延窟修禪，又因此處不可住，該年夏季至太清宮附近樹下掩片席為居，歷7個(gè)月，山民張大心結(jié)廬使其安居。憨山認(rèn)為嶗山乃一形勝之地，誠(chéng)為大觀，但對(duì)“處處琳宮皆為荊棘”的衰落境況，甚為嘆息。他本想長(zhǎng)揖山靈而去，但又不舍此處之鐘靈毓秀，故淹留嶗山，徜徉其間，飽覽山光水色。

此時(shí)，太清宮舊道院傾圮倒塌，由于憨山得到即墨靈山桂峰法師的引見，結(jié)識(shí)了即墨之士紳，并得到江、黃兩鄉(xiāng)紳和泰巖、蔭譚諸人的助成，遂用太后所助之金盡購(gòu)太清宮之地，于萬歷十三年（1585年）始建海印寺，萬歷十六年建成。該寺氣勢(shì)恢宏，佛宇僧寮之盛，可與五臺(tái)、普陀之名剎相媲美。萬歷十七年（1589年），進(jìn)士出身的太清宮道士耿義蘭控告憨山強(qiáng)占廟產(chǎn)，萬歷十九年又去京師上告，萬歷二十三年（1595年），憨山以私建寺廟罪，被充軍到廣東雷州。獲釋后，結(jié)庵廬山五乳峰下，居四年，又到廣東曲江縣東南25公里的曹溪寶林寺，潛心著述。天啟三年（1623年）憨山病逝于曹溪，年78歲。

憨山多才多藝，曉通史書，熟諳佛經(jīng)，工于書法，擅長(zhǎng)詩(shī)詞。一生中佛學(xué)和其他著作頗豐，著有《法華經(jīng)通義》、《圓覺經(jīng)直解》、《大乘起信論直解》、《觀楞伽經(jīng)記》、《金剛決疑》、《肇論略注》、《八十八祖真影傳贊》以及《莊子內(nèi)篇注》、《老子道德經(jīng)注》、《中庸直指》等。還有門徒匯編的《憨山夢(mèng)游集》和《憨山語錄》。其詩(shī)作灑脫超然，暗藏禪機(jī)，許多深?yuàn)W禪理，卻似信手拈來，讀罷意味雋永。

《憨山》是 繁峙縣的一個(gè)民間傳說。

傳說，魏文帝到繁峙一帶出巡，半路上遇見一個(gè)從西域騎馬來的老和尚，看樣子十分憨厚善良。他下馬向魏文帝請(qǐng)求說：“老僧長(zhǎng)途跋涉，實(shí)在困乏的走不動(dòng)了，陛下能否賜給我一塊臥地，讓我好好地休息一下呢？”魏文帝說：“可以，你就在附近選擇上一塊兒吧。”老和尚當(dāng)即從馬上取下行李，就地鋪開。展呀展呀，轉(zhuǎn)眼之間，覆蓋了周圍五百余里的地面。

魏文帝感到十分驚異，心想這人事實(shí)上是個(gè)下凡的神仙。這時(shí)只見老和尚又翻身上馬，向前面馳去，后邊還有一座大山緊緊地跟著他飛跑。魏文帝十分驚駭，大聲喊道：“你怎么那樣憨呀，還不趕快停留下來！”經(jīng)過這么一喊，正在飛跑的大山，立刻在繁峙境內(nèi)停落下來，老和尚也無影無蹤了。這座山就是落在繁峙的“憨山”。