自幼胸有大志，18歲時(shí)便離鄉(xiāng)別井漂泊重洋，先后兩次到美國(guó)舊金山。1911年辛亥革命后回鄉(xiāng)興辦實(shí)業(yè)，眼見(jiàn)縣城石岐尚無(wú)電燈照明，夜間一片漆黑，于是決定在石岐營(yíng)造發(fā)電廠。他在朋友的幫助下，購(gòu)置了先進(jìn)的電流機(jī)器設(shè)備，原是嚴(yán)氏老師的美國(guó)友人，也前來(lái)石岐指導(dǎo)廠房建設(shè)和設(shè)備安裝。1912年，他一手締造的迪光電力燈所正式建成并投入運(yùn)行，發(fā)電裝機(jī)容量為2500ＫＶ，廠址在石岐悅來(lái)路南端的九曲河畔。

火力電廠建成后，嚴(yán)氏發(fā)現(xiàn)石岐附近的五桂山北側(cè)有一處地名為“馬踢水”的山溪，其地勢(shì)高處有山窩可蓄水，水頭落差大，可利用作水能發(fā)電，于是親自勘測(cè)設(shè)計(jì)，在山坑高處的隘口修筑一道混凝土石壩，形成水庫(kù)，并用鋼絲匝包扎大瓦管作水管，用灰沙作保護(hù)層，將水管沿著下山小道引下，在距水源約100米處，裝置400ＫＷ沖擊式水輪機(jī)發(fā)電，向石岐輸送電力。

1923年，在此項(xiàng)工程進(jìn)行期間，附近村民由于害怕破壞該地的風(fēng)水和水源，不滿意在此興建水電站。嚴(yán)對(duì)此曾向當(dāng)?shù)卮迕褡鹘忉�，并在修筑水�?kù)的同時(shí)，處理好農(nóng)民灌溉和用水問(wèn)題。但當(dāng)工程進(jìn)入放水試機(jī)階段時(shí)，由于水管耐壓不夠，發(fā)生爆管事故，致使工程停頓下來(lái)。此時(shí)有土匪乘機(jī)將嚴(yán)氏擄劫，向其家人勒索白銀10萬(wàn)元，嚴(yán)的二子日升向政府報(bào)案，當(dāng)局出動(dòng)軍警查緝，土匪眼見(jiàn)勒索不遂，竟將嚴(yán)氏殺害，年僅48歲。嚴(yán)氏死后，土匪還繼續(xù)向其家人勒索2萬(wàn)元贖尸，嚴(yán)妾被迫答應(yīng)，但領(lǐng)回的尸體已面目全非，嚴(yán)妾只能從尸體口中所鑲的假牙而確認(rèn)為嚴(yán)氏遺體。嚴(yán)氏殮葬后，其長(zhǎng)女因受刺激過(guò)度而精神失常，從此葬送了一生。其妾馬氏在夫死后顛沛流離，遠(yuǎn)走南洋，后又回到上海做工糊口，終年91歲。