1982年至1985年，在遼寧省計(jì)委工作，歷任副處長(zhǎng)、副秘書(shū)長(zhǎng)；

1985年至1986年，在遼寧省委辦公廳工作；

1986年至1988年，在中共安徽省委辦公廳工作；

1988年至1990年，任中國(guó)人民銀行辦公廳副主任；

1990年至1992年，任中國(guó)人民銀行計(jì)劃資金司副司長(zhǎng)；

1992年至1998年，任中國(guó)人民銀行海南省分行行長(zhǎng)兼國(guó)家外匯管理局海南分局局長(zhǎng)；

1999年3月至2013年5月31日，任招商銀行行長(zhǎng)。

2013年5月31日，卸任招商銀行行長(zhǎng)職務(wù)。

2015年，卸任永隆銀行董事長(zhǎng)。

金融被稱為最復(fù)雜的游戲，駕馭游戲的人需要有深厚的閱歷和學(xué)識(shí)積淀。從插隊(duì)知青到銀行家，其間需要的經(jīng)歷和面對(duì)的考驗(yàn)常人難以企及。

1949年6月，馬蔚華出生于遼寧錦州，祖籍河南，“這里地處遼寧省西南部，北依松嶺山脈，南臨渤海遼東灣，扼遼西走廊東端，聯(lián)通東北與山海關(guān)內(nèi)，是歷來(lái)的兵家必爭(zhēng)之地。明清時(shí)代，一代名帥袁崇煥在這里指揮寧遠(yuǎn)保衛(wèi)戰(zhàn)，留下不朽英名，解放戰(zhàn)爭(zhēng)時(shí)期的錦州攻堅(jiān)戰(zhàn)更是新時(shí)代的標(biāo)志性事件。

馬蔚華有著與其出生地東北相匹配的個(gè)性，是一個(gè)豪爽而容易感情用事的人。這片土地養(yǎng)成了他的個(gè)性，而人生中若干個(gè)重要片段更影響了他的人生道路。祖籍河南的他對(duì)中原老家以及中原文化也有著特殊感情。

1968年12月，毛澤東下達(dá)了“知識(shí)青年到農(nóng)村去，接受貧下中農(nóng)的再教育，很有必要”的指示，上山下鄉(xiāng)運(yùn)動(dòng)由此大規(guī)模展開(kāi)，當(dāng)年在校的初中和高中生全部前往農(nóng)村扎根。于是，文革中先后有1600多萬(wàn)知識(shí)青年上山下鄉(xiāng)，十分之一的城市人口來(lái)到了鄉(xiāng)村，這是人類現(xiàn)代歷史上罕見(jiàn)的從城市到鄉(xiāng)村的人口大遷移。在大時(shí)代背景中，高中畢業(yè)后的馬蔚華同千萬(wàn)個(gè)同齡人一樣，打起行囊來(lái)到遼寧省北鎮(zhèn)縣長(zhǎng)興店公社狀元堡插隊(duì)。

在一些人看來(lái)，知青到這里來(lái)就是和社員爭(zhēng)工分、爭(zhēng)口糧，農(nóng)村并不需要他們。在節(jié)奏緩慢的農(nóng)村生活里，馬蔚華憑借著自己的文筆成為了一名小有名氣的報(bào)道員，初步表現(xiàn)了他的職業(yè)才能。此時(shí)年少的他做了當(dāng)一輩子農(nóng)民的精神準(zhǔn)備，卻并沒(méi)有預(yù)料到未來(lái)歷史的變革軌跡。

下鄉(xiāng)四年之后，馬蔚華參加了招工考試，隨后他幸運(yùn)地回城成為錦州鐵路局大虎山工務(wù)段的一名工人。

在那個(gè)時(shí)代，工人階級(jí)是有政治地位和相對(duì)可靠收入的群體，而錦州鐵路局也是個(gè)不錯(cuò)的單位。錦州鐵路局1949年成立，由于其重要的戰(zhàn)略地位，一直擔(dān)負(fù)著溝通關(guān)內(nèi)外的運(yùn)輸重任。東北的糧食、鋼鐵、煤炭等物資由此支援全國(guó)，全國(guó)的糧油、輕工業(yè)品由此支援東北。

當(dāng)時(shí)錦州鐵路局是全國(guó)10多個(gè)鐵路局里最先上新設(shè)備的，成為全國(guó)效率最高、運(yùn)輸成本最低的鐵路局，從上世紀(jì)60年代到80年代，錦州鐵路局的職工從4萬(wàn)多人增加到8萬(wàn)多人，半個(gè)錦州市幾乎成了鐵路局系統(tǒng)的天下。作為鐵路系統(tǒng)的一名工人，馬蔚華在他最初的職業(yè)生涯里學(xué)到了精確性和系統(tǒng)性。

鐵路是個(gè)環(huán)環(huán)相扣的大系統(tǒng)，任何馬虎和懈怠都可能釀成大禍。在馬蔚華離開(kāi)鐵路四年后，1982年5月28日，由濟(jì)南開(kāi)往佳木斯的193次旅客快車在大虎山工務(wù)段轄區(qū)內(nèi)發(fā)生顛覆事故，造成3人死亡，143人受傷，鐵路中斷運(yùn)輸近20小時(shí)。

造成這次事故的直接原因是，養(yǎng)路工人在做線路補(bǔ)修作業(yè)時(shí)違反勞動(dòng)紀(jì)律和操作規(guī)程，將起道機(jī)立放在鋼軌內(nèi)側(cè)，193次快車通過(guò)時(shí)撞上起道機(jī)引起脫軌顛覆。日后，當(dāng)他開(kāi)始操盤(pán)同樣復(fù)雜而重要的金融系統(tǒng)時(shí)，這段經(jīng)歷依然有著重要的意義。

1978年3月，世界的眼中的中國(guó)依然在意識(shí)形態(tài)的泥淖里打轉(zhuǎn)，經(jīng)濟(jì)上依然處于貧困的窘境。

就在此時(shí)，中國(guó)政治生活中發(fā)生了一件重大事件：鄧小平當(dāng)選全國(guó)政協(xié)主席，預(yù)示著中國(guó)的命運(yùn)將要發(fā)生很大轉(zhuǎn)變。他隨即主持全國(guó)科學(xué)大會(huì)，承認(rèn)中國(guó)的落后，提出“科學(xué)技術(shù)是生產(chǎn)力”這個(gè)振聾發(fā)聵的觀點(diǎn)，并期許在二十世紀(jì)末趕上世界科技水準(zhǔn)。

后來(lái)人們?cè)u(píng)論此事，并不視之為簡(jiǎn)單的科教事件，而是一個(gè)時(shí)代來(lái)臨的標(biāo)志。這一年，中國(guó)社會(huì)的各個(gè)方面都在發(fā)生變化。

鄧小平積極出訪外國(guó)，在西方多個(gè)國(guó)家留下足跡，被美國(guó)《時(shí)代周刊》選為“年度風(fēng)云人物”。同時(shí)，西方和海外華人也頻頻造訪中國(guó)，李嘉誠(chéng)在國(guó)慶典禮登上天安門(mén)，通用汽車、可口可樂(lè)等外國(guó)企業(yè)開(kāi)始訪問(wèn)和布局中國(guó)市場(chǎng)。在農(nóng)村，吃大鍋飯的人民公社制度在悄悄地被“大包干”所取代，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)也開(kāi)始零星出現(xiàn)。

4月，一個(gè)令億萬(wàn)中國(guó)人激動(dòng)的消息傳來(lái)：恢復(fù)全國(guó)性高考！這是12年來(lái)第一次真正意義上的全國(guó)性選拔考試，之前一年也舉行過(guò)高考，但其標(biāo)準(zhǔn)和方式與此并不相同，這次才是真正的不問(wèn)出身、唯才是舉。

教育部決定，考生不再因?yàn)椤俺錾沓煞帧辈缓枚�不被錄取，很快，恢�?fù)全國(guó)統(tǒng)一高考的消息傳遍大江南北。

龍門(mén)打開(kāi)，報(bào)考之人多如過(guò)江之鯽。

積壓了十多年的人才狂潮開(kāi)始噴涌，無(wú)數(shù)在蹉跎歲月里曾失去希望的人們提筆而起，希望通過(guò)苦讀改變自身的命運(yùn)。全國(guó)共有超過(guò)600萬(wàn)人報(bào)考，而恢復(fù)和增設(shè)的55所高等院校共錄取40萬(wàn)人，錄取率僅為6%，有幸躍過(guò)去的大多是經(jīng)歷過(guò)文革洗禮、飽嘗人間冷暖的精英分子。

他們?cè)谏鐣?huì)底層磨練多年，憑著個(gè)人努力考上大學(xué)，有著較強(qiáng)的奮斗精神。

“78級(jí)”如今已成為中國(guó)社會(huì)各界的領(lǐng)導(dǎo)群體。在這年入學(xué)的廣州的華南工學(xué)院無(wú)線電班，有三個(gè)同學(xué)很要好，陳偉榮，黃宏生和李東生。這三個(gè)人日后分別創(chuàng)辦了康佳、創(chuàng)維和TCL三家公司，極盛之時(shí)占到全國(guó)彩電產(chǎn)量的半壁江山。而在北方的長(zhǎng)春，年近而立、當(dāng)過(guò)農(nóng)民和工人的馬蔚華也踏入了大學(xué)校門(mén)，他對(duì)于高考政策至今仍感激不盡。

馬蔚華考入了吉林大學(xué)經(jīng)濟(jì)系國(guó)民經(jīng)濟(jì)管理專業(yè)，吉林大學(xué)的前身是始建于1946年的東北行政學(xué)院，1960年被列為國(guó)家重點(diǎn)大學(xué)。多年來(lái)這所學(xué)校一直以其經(jīng)濟(jì)社科領(lǐng)域的成就為榮。

時(shí)代的印記難以磨滅，經(jīng)濟(jì)落后的效應(yīng)首先在吃和住上體現(xiàn)出來(lái)。當(dāng)年的吉大，食宿條件都較差。校舍破舊，一間小小的宿舍擁擠著12個(gè)人。食堂里的飲食品種單一，伙食趕不上同在長(zhǎng)春的第一汽車制造廠的工作餐。由于十年文革的破壞，整個(gè)中國(guó)的教育事業(yè)百?gòu)U待興。

沒(méi)有系統(tǒng)的教學(xué)體系，正規(guī)教科書(shū)極度匱乏，是整個(gè)中國(guó)教育事業(yè)發(fā)展急需解決的難題，吉大也不例外。

物質(zhì)上的艱苦并不影響精神文化生活的豐富多彩。當(dāng)年這些大學(xué)生身上的榮譽(yù)感和使命感極強(qiáng)，是真正的天之驕子。他們有過(guò)學(xué)工學(xué)農(nóng)的生活經(jīng)歷，所以特別珍惜大學(xué)中每分每秒的時(shí)間。

學(xué)校的學(xué)習(xí)氛圍非常濃厚，早飯時(shí)間過(guò)后校園內(nèi)很少見(jiàn)到悠閑散步的學(xué)生，大部分人都是一路小跑去上課。

圖書(shū)館中永遠(yuǎn)是人滿為患，很多學(xué)生在天還未放亮?xí)r就去圖書(shū)館占座。眾多經(jīng)濟(jì)名家對(duì)吉林大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)的基礎(chǔ)研究作出了巨大貢獻(xiàn)，他們的敬業(yè)精神和嚴(yán)謹(jǐn)治學(xué)的態(tài)度影響了一代又一代的吉大人。

每個(gè)人的大學(xué)時(shí)代都是最值得回憶的時(shí)光，后來(lái)的馬蔚華在工作中仍喜歡去大學(xué)演講、做推廣，和年輕的學(xué)生們交流。他回憶說(shuō)，在學(xué)校中學(xué)到的理論和做事的方法，是他一生中最為珍貴的財(cái)富。

1982年大學(xué)畢業(yè)后，馬蔚華被分配到遼寧省計(jì)委工作，很快被提升為副處長(zhǎng)，隨后再次被提升為正處級(jí)的副秘書(shū)長(zhǎng)。

1985年6月，馬蔚華被抽調(diào)到遼寧省委辦公廳擔(dān)任處級(jí)秘書(shū)，期間在1986年獲得吉林大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士學(xué)位。不久，遼寧省委書(shū)記李貴鮮南下任安徽省委書(shū)記，馬蔚華也隨之調(diào)任安徽省委辦公廳秘書(shū)。在華東腹地的安徽，馬蔚華忙于公務(wù)，先后去過(guò)全省60多個(gè)縣。他曾感觸于合肥夏日的酷暑難當(dāng)，更感慨于省委錯(cuò)綜復(fù)雜的干部關(guān)系。

1986年夏天，長(zhǎng)江、淮河發(fā)大水，馬蔚華騎著自行車奔波于政府部門(mén)之間上傳下達(dá)，時(shí)刻準(zhǔn)備著下到一線去支持抗洪防汛工作。正是這兩年感慨良多的為官經(jīng)歷，讓他對(duì)社會(huì)實(shí)際有了直觀的感受。

1988年，李貴鮮調(diào)任中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)，馬蔚華再次隨同李貴鮮調(diào)到北京，擔(dān)任人民銀行總行辦公廳副主任、計(jì)劃資金司副司長(zhǎng)等職。在人民銀行任職期間，他以政府經(jīng)濟(jì)官員的身份參與中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行，見(jiàn)證了中國(guó)銀行業(yè)的許多重大事件和變革。

20世紀(jì)80年代的改革初期，中國(guó)沒(méi)有“商業(yè)銀行”這一概念。經(jīng)濟(jì)改革的重心在企業(yè)改革，而金融業(yè)要為之提供配套服務(wù)，所以金融改革比企業(yè)改革滯后。

直到1984年企業(yè)改革后具有了活力，需要有一個(gè)合理完善、支撐整個(gè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的金融體系，因此分出了工、農(nóng)、中、建四大專業(yè)銀行，標(biāo)志著中國(guó)商業(yè)銀行體系雛形的出現(xiàn)。中央銀行與商業(yè)銀行“不分彼此”，人民銀行又監(jiān)管又放貸，運(yùn)動(dòng)員裁判員一起做的格局被打破。

八十年代中后期，整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)體制改革對(duì)銀行業(yè)和金融業(yè)提出了更高的要求，專業(yè)銀行運(yùn)作中存在的不少弊端也逐漸暴露，決策層開(kāi)始考慮建立體制較新、業(yè)務(wù)較全、范圍較廣、功能較多的銀行，逐漸地，四大國(guó)有銀行的業(yè)務(wù)藩籬被打破。

1986年7月，國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)恢復(fù)設(shè)立交通銀行。此后先后成立了中信實(shí)業(yè)銀行、深圳發(fā)展銀行、廣東發(fā)展銀行、光大銀行、華夏銀行、上海浦東發(fā)展銀行等10家全國(guó)性商業(yè)銀行，突破了四大專業(yè)銀行一統(tǒng)天下的格局，進(jìn)入了金融主體多元化的時(shí)代。這些商業(yè)銀行既補(bǔ)充了國(guó)有銀行的市場(chǎng)漏洞，又激活了國(guó)家金融體制，現(xiàn)已成為金融體系的重要組成部分。這10家銀行迅速發(fā)展壯大，其總資產(chǎn)已占全國(guó)商業(yè)銀行總資產(chǎn)的七分之一。

1988年，深圳發(fā)展銀行率先進(jìn)入資本市場(chǎng)，1991年實(shí)現(xiàn)上市。通過(guò)上市，深圳發(fā)展銀行建立了正常的資本金補(bǔ)充機(jī)制，為提高透明度，發(fā)揮市場(chǎng)監(jiān)督功能，建立現(xiàn)代銀行制度作了有益的探索。同時(shí)政策規(guī)定突破了地方不能辦銀行的限制，全國(guó)各地大中城市分步組建了近百家地方性商業(yè)銀行。

中國(guó)銀行業(yè)融入世界的腳步從此加快，銀行業(yè)對(duì)外開(kāi)放地域逐步從經(jīng)濟(jì)特區(qū)擴(kuò)展到沿海城市和中心城市。

1992年10月，馬蔚華南下任央行海南省分行行長(zhǎng)、黨組書(shū)記、國(guó)家外匯管理局海南分局局長(zhǎng)，一直至1999年。此前他在中央部委及地方打下了極強(qiáng)的人脈關(guān)系和政治資源，為以后的工作制造了便利。在海南期間，有兩件事豐富了馬蔚華的人生履歷。一是受命解決海南發(fā)展銀行破產(chǎn)清理工作；另一件事就是用了4年時(shí)間攻讀西南財(cái)經(jīng)大學(xué)博士研究生。

“銀行會(huì)破產(chǎn)？不是有國(guó)家兜著嗎？”這是我們身邊常見(jiàn)的驚訝。是的，縱觀當(dāng)代金融史，中國(guó)的銀行有國(guó)家信用的支撐，基本不會(huì)破產(chǎn)關(guān)門(mén)。但是海南發(fā)展銀行就屬于這“基本”之外的范圍。

1995年，為了加速海南地方經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和妥善處理停業(yè)信托機(jī)構(gòu)的債權(quán)債務(wù)問(wèn)題，海南省政府決定成立海南發(fā)展銀行，在5家信托投資公司的基礎(chǔ)上，向全國(guó)募股組建海南發(fā)展銀行。

當(dāng)時(shí)這5家公司中除了富南信托能夠正常經(jīng)營(yíng)外，其他四家都已經(jīng)在金融系統(tǒng)大整頓時(shí)被取消了經(jīng)營(yíng)資格，但它們還留下了部分資產(chǎn)和大量的債權(quán)債務(wù)；這意味著海南發(fā)展銀行一起步就背負(fù)上了沉重的包袱。

籌建海南發(fā)展銀行，是為了化解地方金融風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)時(shí)，受到上世紀(jì)九十年代初海南地產(chǎn)業(yè)泡沫影響，只能通過(guò)多方途徑弱化房地產(chǎn)業(yè)對(duì)海南金融的影響。

1995年1月，時(shí)任中國(guó)人民銀行海南省分行行長(zhǎng)的馬蔚華在接受媒體采訪時(shí)指出，組建海南發(fā)展銀行意義重大。他說(shuō)，海南進(jìn)入了大規(guī)模的開(kāi)發(fā)和建設(shè)時(shí)期，經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展，一批大型的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和重點(diǎn)工程項(xiàng)目陸續(xù)開(kāi)工，迫切需要增強(qiáng)金融服務(wù)功能，擴(kuò)大資金融資渠道，提高金融服務(wù)水平。這些當(dāng)然有套話的一面，事實(shí)上，海南迫切需要一家股份制商業(yè)銀行來(lái)背負(fù)重整金融、“收拾舊山河”的厚望。

是年8月18日，這顯然是個(gè)很有彩頭的日子，在一片喜慶的氛圍中，海南發(fā)展銀行創(chuàng)立大會(huì)暨第一次股東大會(huì)在�？谡匍_(kāi)。注冊(cè)資本為16.77億元，海南省政府控股3.2億元成為最大股東。

而由于海南發(fā)展銀行是個(gè)“帶病出生的孩子”，因此一誕生就背負(fù)上了諸多沉重的使命。這是一次“弱弱聯(lián)合”的嘗試，這些信托機(jī)構(gòu)的大量高成本資金被積壓在房地產(chǎn)上。

資產(chǎn)不能動(dòng)，財(cái)務(wù)狀況惡化，債務(wù)壓力極大，資產(chǎn)負(fù)債比例畸形。這家銀行一出生就背負(fù)了44億元的債務(wù)，后來(lái)又認(rèn)定為50億元以上。剛成立的那一年，海南發(fā)展銀行的日子特別艱難，因?yàn)樗�除了要保證正常的銀行業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)外，還要處理一樁又一樁的債務(wù)糾紛。

做完開(kāi)業(yè)慶典的第二天法院的傳票就來(lái)了，要求行長(zhǎng)出庭應(yīng)訴。那樁官司是由于其中一家信托公司的債務(wù)糾紛引起的，既然已經(jīng)劃到了海南發(fā)展銀行，就把帳算到海南發(fā)展銀行頭上來(lái)了。

海南發(fā)展銀行當(dāng)時(shí)的大部分工作人員都是從全國(guó)各地招聘而來(lái)，都是金融業(yè)界的精英，其中一些人在金融界有著很好的人脈關(guān)系；海發(fā)行極為靈活的機(jī)制也最大限度地激發(fā)了員工的工作熱情，讓海發(fā)行迅速地成為銀行業(yè)界的后起之秀。在全行上下的全力拼搏下，海南發(fā)展銀行終于度過(guò)了最困難的時(shí)候。

靠著相關(guān)部門(mén)的支持和自身的努力，度過(guò)了最初的困難時(shí)期后，海南發(fā)展銀行逐步走出低谷，實(shí)現(xiàn)了良性運(yùn)行，獲得了暫時(shí)的輝煌：截至1996年底全行資本營(yíng)運(yùn)規(guī)模便達(dá)到86億元，比開(kāi)業(yè)前增長(zhǎng)94.3%，幾乎翻了一倍；各項(xiàng)存款比開(kāi)業(yè)前增長(zhǎng)152%，貸款比開(kāi)業(yè)前增長(zhǎng)97.8%，成為海南省內(nèi)存款最多的銀行；償還了59%的歷史債務(wù)，全年實(shí)際利潤(rùn)1.25億元。

按照當(dāng)時(shí)的發(fā)展勢(shì)頭，海南發(fā)展銀行應(yīng)該很快就能走上健康發(fā)展的軌道。然而，輝煌并沒(méi)有持續(xù)多久，一次大規(guī)模兼并改變了海南發(fā)展銀行的發(fā)展軌跡。當(dāng)時(shí)海南有幾十家信用社資不抵債、無(wú)法兌付到期存款，導(dǎo)致了多起擠兌事件。

它們的大量貸款用于房地產(chǎn)和娛樂(lè)餐飲等第三產(chǎn)業(yè)，無(wú)一例外采取高息攬儲(chǔ)的方式吸收存款，有的年利率高達(dá)25%。對(duì)于這些單位如何處置各方意見(jiàn)不一，但最終達(dá)成了讓海發(fā)行背起來(lái)的意見(jiàn)。

1997年12月，中國(guó)人民銀行海南省分行宣布保留1家信用社，關(guān)閉5家信用社，其余28家信用社全部并入海南發(fā)展銀行。海發(fā)行上至行長(zhǎng)下至員工都明白這是個(gè)有毒的果實(shí)，但是不得不吞下去，這是銀行一開(kāi)始的定位所決定的。

如果讓30多家信用社逐一關(guān)門(mén)倒閉的話，這將在全國(guó)，甚至全世界要引起多大的震動(dòng)！在海南發(fā)展銀行被關(guān)閉后，很多人都產(chǎn)生了“如果沒(méi)有兼并那些信用社……”的想法。在有關(guān)方面的動(dòng)員下，從海南大局出發(fā)，海南發(fā)展銀行最終還是接過(guò)了這副重?fù)?dān)。

銀行向接管的各家信用社派出工作組，負(fù)責(zé)清產(chǎn)核資、清受欠款和兌付居民儲(chǔ)蓄存款工作，平息了信用社的擠兌風(fēng)潮。

兼并之后的海南發(fā)展銀行看似壯大了，股本金已由最初的16.77億元增長(zhǎng)為106億元，實(shí)力大為增強(qiáng)。但同時(shí)也讓海南發(fā)展銀行再次背上了沉重的包袱，因?yàn)檫@些被兼并的信用社除了少數(shù)幾家能夠維持之外，其他的都虧得一塌糊涂，除了一些被套在手里的土地和房產(chǎn)之外可以說(shuō)就是一個(gè)空殼。

這完全是讓一個(gè)不滿兩三歲的孩子背負(fù)起數(shù)百斤重的擔(dān)子。吞下“毒果”后僅僅幾個(gè)月，1998年4月底，由于資金鏈出現(xiàn)問(wèn)題，曾經(jīng)發(fā)生在信用社的風(fēng)波再次上演。

在海南發(fā)展銀行未兼并托管各家信用社之前，各信用社都采取了高息攬儲(chǔ)的方式吸引存款，有的年利率高達(dá)25%。所謂的“高息攬儲(chǔ)”更像是標(biāo)準(zhǔn)的“龐氏騙局”，只要新騙進(jìn)來(lái)的錢能夠支付前一撥承諾的高額回報(bào)，游戲就可以永無(wú)止境地玩下去。

當(dāng)集資規(guī)模越來(lái)越大而資金周轉(zhuǎn)速度必然慢下來(lái)的時(shí)候，唯一的拯救辦法就是飲鴆止渴，進(jìn)一步提高回報(bào)的承諾。但是，騙來(lái)的錢越多，遲早演化成的支付危機(jī)越嚴(yán)重。這也直接造成了多數(shù)信用社高進(jìn)低出，只有靠新的高息存款支付到期的存款，然后再吸入高息存款，惡性循環(huán)之下無(wú)法兌付到期存款成了信用社的通病。經(jīng)濟(jì)急劇惡化的嚴(yán)峻現(xiàn)實(shí)，讓這個(gè)金融游戲破滅了。

海南發(fā)展銀行兼并信用社后，只保證給付原信用社儲(chǔ)戶本金及合法的利息，許多在原信用社可以收取高額利息的儲(chǔ)戶只能收到7%的利息，他們不干了，他們將錢存入信用社目的就是為了獲高息，海南發(fā)展銀行的信用度降低了。

1998年春節(jié)過(guò)后，海南發(fā)展銀行各營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)前出現(xiàn)了取款人的長(zhǎng)龍，最初是到期的儲(chǔ)戶將存款取走，不在海南發(fā)展銀行續(xù)存。隨后，未到期的儲(chǔ)戶也開(kāi)始提前取款，現(xiàn)金以每天一兩個(gè)億的速度流出。

源源不斷的提款使海南發(fā)展銀行捉襟見(jiàn)肘，幾個(gè)月的擠兌耗盡了海南發(fā)展銀行的準(zhǔn)備金，海南發(fā)展銀行規(guī)定的每次取款數(shù)額越小，取錢所需等待的時(shí)間與數(shù)額之比成了反比例。所有的網(wǎng)點(diǎn)里都擠滿了激動(dòng)吵鬧的儲(chǔ)戶，尋常銀行里的那種氣派蕩然無(wú)存。

1998年6月19日，海南省委大院里的海南發(fā)展銀行網(wǎng)點(diǎn)的兌付限額已經(jīng)下降到100元。為保護(hù)海南發(fā)展銀行，央行海南分行曾急調(diào)了34億元資金救助，但對(duì)巨大資金缺口而言這只是杯水車薪。

為控制局面，防止風(fēng)險(xiǎn)蔓延，1998年6月21日，內(nèi)外交困的海南發(fā)展銀行不得不面對(duì)被關(guān)閉的命運(yùn)，這是新中國(guó)成立以來(lái)第一家被關(guān)閉的銀行，而全世界銀行清盤(pán)的例子也不多。中國(guó)人民銀行當(dāng)日發(fā)出公告，宣布關(guān)閉海南發(fā)展銀行，停止經(jīng)營(yíng)活動(dòng)；由中國(guó)工商銀行托管海南發(fā)展銀行的全部資產(chǎn)負(fù)債；實(shí)施清理清償計(jì)劃，對(duì)于海南發(fā)展銀行的自然人存款即居民儲(chǔ)蓄一律由工行兌付，而法人債權(quán)進(jìn)行登記，將海南發(fā)展銀行全部資產(chǎn)負(fù)債清算完畢以后按折扣兌付。

同日，《海南日?qǐng)?bào)》和《廣州日?qǐng)?bào)》都在頭版發(fā)表了中國(guó)人民銀行關(guān)閉海南發(fā)展銀行的公告，海南發(fā)展銀行在島內(nèi)的141個(gè)網(wǎng)點(diǎn)和廣州分行的各網(wǎng)點(diǎn)歇業(yè)。

由于公眾對(duì)中國(guó)工商銀行的信用仍在，兌付開(kāi)始后并沒(méi)有造成大量擠兌，大部分個(gè)人儲(chǔ)戶只是把存款轉(zhuǎn)存工商銀行，沒(méi)有造成過(guò)大的社會(huì)震動(dòng)，而在海發(fā)行開(kāi)戶的很多法人只有認(rèn)倒霉：按照省政府要求，海南多個(gè)機(jī)關(guān)事業(yè)單位都曾將開(kāi)戶行轉(zhuǎn)到海發(fā)行，結(jié)果很多存款就此蒸發(fā)無(wú)下文。

海南發(fā)展銀行的關(guān)閉是中國(guó)歷史上第一次銀行關(guān)閉，面對(duì)這樣一個(gè)任務(wù)馬蔚華心里沒(méi)有底，后來(lái)查閱了很多國(guó)際上處理這種活動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的案例才逐漸地樹(shù)立信心，在央行總行的支持下主持關(guān)閉了銀行，處理了隨之而來(lái)的各種情況。

覆巢之下無(wú)完卵。海南發(fā)展銀行的清算造成3000多人失業(yè)。在與原海發(fā)行員工對(duì)話時(shí)，惶恐的員工問(wèn)到“銀行都失業(yè)了，將來(lái)怎么辦”，馬蔚華說(shuō)：“還有好多銀行，可以安排你們到其他銀行去工作�！弊罱K，一般員工按工作一年補(bǔ)一個(gè)月工資的方式予以遣散。

這些被遣散的員工中，年輕的、學(xué)歷高的人大部分都依靠自身能力，逐漸又重新回到了金融系統(tǒng)工作，但也有相當(dāng)一批人由于種種原因再找不到新的工作，不得不依靠失業(yè)救濟(jì)和親友接濟(jì)度日。遙想當(dāng)年，他們滿懷美好憧憬，通過(guò)苛刻考試，從全國(guó)各地來(lái)到海南，用自己的才華學(xué)識(shí)給這家“先天不足”的銀行注入活力，并憧憬著海南發(fā)展銀行能夠從一株幼苗成長(zhǎng)為參天大樹(shù)……

2013年5月8日，招行宣布，馬蔚華因年齡原因提出不再擔(dān)任招行主要領(lǐng)導(dǎo)職務(wù)，卸任總行黨委書(shū)記，由建行北京分行原行長(zhǎng)田惠宇接任。次日的董事會(huì)上，田惠宇接替馬蔚華成為招行執(zhí)行董事候選人。如無(wú)意外，在2013年6月馬蔚華本屆招行總行行長(zhǎng)任期屆滿之際，田惠宇將接任總行行長(zhǎng)一職。

“危機(jī)論”

3月15日晚，央視曝光了招商銀行信用卡中心風(fēng)險(xiǎn)管理部貸款審核員胡斌向外出售客戶個(gè)人信息167份。消息一出，輿論嘩然。

“這件事讓我們的聲譽(yù)受到很大損失，當(dāng)然我們自身也是受害者。”馬蔚華并沒(méi)有推脫責(zé)任，而更愿意去反思其中暴露出的問(wèn)題。但最讓他頭疼的是，這個(gè)員工是用手抄了一百多條信息攜帶出去的，而這個(gè)漏洞無(wú)論多么嚴(yán)密的技術(shù)手段都難以防范�！皬募夹g(shù)講防不勝防，那么我們就需要向員工加強(qiáng)灌輸公司文化，關(guān)愛(ài)員工的學(xué)習(xí)、生活，關(guān)心員工的福利。”他對(duì)《中國(guó)企業(yè)家》說(shuō)。

馬蔚華的危機(jī)感還遠(yuǎn)遠(yuǎn)不止于此。招行內(nèi)部一份題為《那些追趕我們的競(jìng)爭(zhēng)者》的報(bào)告引來(lái)外界關(guān)注。據(jù)說(shuō)報(bào)告直接警示招商銀行正在面臨民生、興業(yè)和浦發(fā)等銀行的追趕。

早在2011年4月，四家主要的股份制商業(yè)銀行發(fā)布2010年年報(bào)的數(shù)據(jù)顯示，在一些招商銀行的傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)領(lǐng)域內(nèi)，競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手正在趕超，其中在凈利潤(rùn)增速比較中，民生銀行最高，為45.25%，招行則以41.32%排在第三位；而在招商銀行一直引以為傲的手續(xù)費(fèi)收入占比方面，招行20%，民生已追至19%。

“兄弟銀行之間的差距越來(lái)越小，這肯定是危機(jī)�！彼�說(shuō)。這是時(shí)隔五年的第二次公開(kāi)預(yù)警。2007年初，馬蔚華在招行分行行長(zhǎng)工作會(huì)議上推出一份“危機(jī)報(bào)告”，他當(dāng)時(shí)說(shuō)：“這個(gè)世界想不到的事情天天發(fā)生，在你認(rèn)為穩(wěn)居前列的時(shí)候，說(shuō)不定哪天早上你醒來(lái)，發(fā)現(xiàn)別人已經(jīng)超過(guò)你了�！�

2007年，為了應(yīng)對(duì)危機(jī)，他開(kāi)出的藥方是：招行發(fā)展的危機(jī)，要靠轉(zhuǎn)型和管理來(lái)扭轉(zhuǎn)。

五年后的今天，馬蔚華認(rèn)為應(yīng)該靠“三個(gè)理性”來(lái)化解危機(jī)。這也是招行企業(yè)文化的一部分，即要理性地對(duì)待市場(chǎng)、理性地對(duì)待同業(yè)、理性地對(duì)待自己。

《世界是平的》一書(shū)講了一個(gè)道理，在當(dāng)今的世界上，你得到優(yōu)勢(shì)和你失去優(yōu)勢(shì)的時(shí)間越來(lái)越短。過(guò)去一個(gè)創(chuàng)新產(chǎn)品，可能支撐兩年三年，如招行的“一卡通”就支撐了許多年，可是二十一世紀(jì)一個(gè)產(chǎn)品，支撐一個(gè)月都難。這就像賽跑，今天你領(lǐng)先，明天別人追上你，不可能一個(gè)人總是領(lǐng)先。至于產(chǎn)品創(chuàng)新，今天這家推出這個(gè)，明天那家推出那個(gè)，這些都可以學(xué)。但馬蔚華最看重的是產(chǎn)品背后的創(chuàng)新能力、服務(wù)意識(shí)和管理水平。

“不能只看一個(gè)熱銷產(chǎn)品的表面，關(guān)鍵是研究它后面的理念�！瘪R蔚華一直覺(jué)得，衡量一家銀行好壞的一個(gè)指標(biāo)就是理念是否先進(jìn)。2009年，招商銀行提出“二次轉(zhuǎn)型”，其背后不是簡(jiǎn)單的業(yè)務(wù)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變，而是理念的國(guó)際接軌。

針對(duì)“二次轉(zhuǎn)型”，馬蔚華提出了未來(lái)三年的具體目標(biāo)：降低資本消耗；提高貸款定價(jià)能力；控制財(cái)務(wù)成本；增加價(jià)值客戶和確保風(fēng)險(xiǎn)可控。為實(shí)現(xiàn)目標(biāo)，招行正在著手成立零售銀行總部，在不改變分行利潤(rùn)中心格局的前提下，加強(qiáng)對(duì)全行零售業(yè)務(wù)的戰(zhàn)略統(tǒng)籌；在分行層面建立高效的新興批發(fā)業(yè)務(wù)組織模式，對(duì)具備條件的業(yè)務(wù)部門(mén)試行獨(dú)立核算�！拔覀冞^(guò)去以分行為中心的結(jié)構(gòu)，是寶塔式的管理體制。這個(gè)不適應(yīng)今天的情況�，F(xiàn)在我們正推出的叫做矩陣式的管理模式�！�

基因

不同于國(guó)內(nèi)的許多商業(yè)銀行，招商銀行沒(méi)有外資戰(zhàn)略投資者，這是大股東招商局的堅(jiān)持還是馬蔚華的想法，我們并未得到準(zhǔn)確的答案，但這似乎并未影響招商銀行吸收國(guó)外銀行的精髓。在這個(gè)過(guò)程中，馬蔚華起了主要作用。

他的朋友中，許多都是全球頂級(jí)的銀行家，其中包括花旗銀行的三任CEO-桑迪·韋爾、普林斯、潘偉迪，以及摩根大通的兩任CEO-哈里森和戴蒙。馬蔚華每次去美國(guó)，都會(huì)盡量抽空去見(jiàn)見(jiàn)這些朋友，“他們走過(guò)的路程，也許是我們今天正在走的路。那么他們的經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)對(duì)我們就非常寶貴了。”

在熟悉了國(guó)外的先進(jìn)模式和產(chǎn)品的同時(shí)，馬蔚華還有一個(gè)與其他銀行家最大的不同之處，就是是他做過(guò)金融監(jiān)管者。1988年，時(shí)任安徽省委書(shū)記李貴鮮調(diào)任中國(guó)人民銀行行長(zhǎng)，馬蔚華作為李的秘書(shū)隨同進(jìn)京，此后他又在人民銀行海南分行任職多年。在央行工作十年后，1999年3月馬蔚華成為招商銀行的第二任行長(zhǎng)。

“在央行時(shí)，我管過(guò)貨幣政策，管過(guò)金融監(jiān)管。我現(xiàn)在體會(huì)到很多東西，是因?yàn)楫?dāng)年這些工作經(jīng)歷。我經(jīng)常能站在監(jiān)管的角度考慮問(wèn)題�！�

或許正是由于馬蔚華“曾經(jīng)的監(jiān)管者加銀行家”的雙重身份，在積淀、思索五年之后的2004年，他提出了第一次轉(zhuǎn)型，即發(fā)展零售銀行的理念。

當(dāng)時(shí)，中國(guó)銀行（2.71，-0.01，-0.37%）業(yè)同質(zhì)化經(jīng)營(yíng)問(wèn)題嚴(yán)重，客戶幾乎都是大企業(yè)，中小企業(yè)無(wú)人問(wèn)津，零售業(yè)務(wù)嚴(yán)重滯后，利差收入占比高達(dá)90%以上�！澳菚r(shí)候我們是主動(dòng)轉(zhuǎn)型，開(kāi)始都不用愁資本，沒(méi)有上市之前，底下私募，后來(lái)再上A股，又發(fā)可轉(zhuǎn)債，然后又上H股。但每一次都體會(huì)到籌資越來(lái)越困難。所以慢慢意識(shí)到，你的發(fā)展完全靠消耗資本，肯定不可持續(xù)�！�

經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，零售銀行成了招行的“光環(huán)”。截至2011年9月末，招行儲(chǔ)蓄存款占自營(yíng)存款的比重超過(guò)36%，零售貸款占自營(yíng)貸款的比重超過(guò)38%，非利息收入占營(yíng)業(yè)凈收入的比重超過(guò)21%，中小企業(yè)貸款占對(duì)公貸款的比重超過(guò)52%，這些數(shù)字均在中國(guó)境內(nèi)股份制銀行中位居前列。

截至2011年9月，招商銀行累計(jì)發(fā)卡量突破3600萬(wàn)張，在中國(guó)信用卡市場(chǎng)占有重要份額，并被譽(yù)為國(guó)際信用卡發(fā)展史上的一個(gè)奇跡，被哈佛大學(xué)編寫(xiě)成MBA教學(xué)案例。

中國(guó)最具創(chuàng)新意識(shí)的銀行家

自擔(dān)任招商銀行行長(zhǎng)以來(lái)，馬蔚華始終把“創(chuàng)新”二字貫穿于招商銀行的發(fā)展之中，他導(dǎo)演了招商銀行的“網(wǎng)絡(luò)化、資本市場(chǎng)化、國(guó)際化”的三出大戲。

他使得招商銀行擁有全行統(tǒng)一的電子化平臺(tái)，率先開(kāi)發(fā)了一系列高技術(shù)含量的金融產(chǎn)品與金融服務(wù)，吸引了大批高端用戶，同時(shí)樹(shù)立了技術(shù)領(lǐng)先型銀行的社會(huì)形象。

他率先利用信息化網(wǎng)絡(luò)技術(shù)改造銀行業(yè)務(wù)，建立網(wǎng)上銀行，搶占了金融領(lǐng)域的制高點(diǎn)，成為中國(guó)電子商務(wù)最主要的支付銀行；他將原始的服務(wù)手段與先進(jìn)的管理理念“嫁接”，為客戶提供“一站式”服務(wù)；他將企業(yè)的管理模式與市場(chǎng)的營(yíng)銷策略進(jìn)行了完美組合。種種創(chuàng)新，使招商銀行也從當(dāng)初偏居深圳蛇口一隅的區(qū)域性小銀行，坐上了國(guó)內(nèi)銀行界的第六把交椅，僅次于工、農(nóng)、中、建、交五大國(guó)有商業(yè)銀行。

2004年，著名的英國(guó)《銀行家》雜志將他列為全球銀行界“2004年度希望之星”。2011年因在兩會(huì)期間發(fā)表“房?jī)r(jià)上漲根本是一個(gè)貨幣問(wèn)題，因?yàn)槔习傩帐种械腻X太多了。”，被評(píng)為“最具有讓招商銀行破產(chǎn)潛力的’銀行家’”。

2009年和2010年“第一財(cái)經(jīng)金融價(jià)值榜”上他兩度贏得“年度銀行家”殊榮。

2011年“2011中國(guó)證券金紫荊獎(jiǎng)評(píng)選”活動(dòng)頒獎(jiǎng)盛典在香港隆重舉行。招商銀行行長(zhǎng)馬蔚華榮獲本次“金紫荊獎(jiǎng)”十個(gè)獎(jiǎng)項(xiàng)中最重要的大獎(jiǎng)——“最具影響力領(lǐng)袖獎(jiǎng)”。

被評(píng)為20世紀(jì)影響中國(guó)的25位企業(yè)家之一。

商界領(lǐng)袖榮譽(yù)

《財(cái)富》2012中國(guó)最具影響力的50位商界領(lǐng)袖排行榜，馬蔚華榜上有名，排名第三十五位…………

新財(cái)團(tuán)

金融界電影巨作《新財(cái)團(tuán)》，由中國(guó)金融城控股集團(tuán)、中國(guó)財(cái)團(tuán)聯(lián)盟董事長(zhǎng)劉臧秦?fù)?dān)任總策劃，由廣州天展網(wǎng)絡(luò)科技有限公司-品牌聯(lián)播營(yíng)銷機(jī)構(gòu)作為電影《新財(cái)團(tuán)》指定的品牌傳播、營(yíng)銷推廣機(jī)構(gòu)。

電影《新財(cái)團(tuán)》以當(dāng)前中國(guó)政府新近出臺(tái)的政策為背景，以集金融家、企業(yè)家為一身的代表人物秦尚為主人公，采取“真人，真事，真景”的敘述形式拍攝，表現(xiàn)中國(guó)企業(yè)家在改革開(kāi)放驚濤駭浪中的自我肯定、戰(zhàn)勝自我，表現(xiàn)中國(guó)企業(yè)家“實(shí)業(yè)報(bào)國(guó)”的人生理想及把自己的命運(yùn)與國(guó)家復(fù)興緊緊的結(jié)合在一起的崇高精神，再現(xiàn)改革開(kāi)放以來(lái)一代實(shí)業(yè)家在經(jīng)濟(jì)大潮中跌宕起伏，奮力拼博，為國(guó)爭(zhēng)光的群體形象。

電影《新財(cái)團(tuán)》擬邀請(qǐng)馬云、柳傳志、劉永好、郭廣昌、史玉柱、李書(shū)福、劉明康、馬明哲、馬蔚華、熊曉鴿、沈南鵬、汪靜波以及中國(guó)工商銀行、浙商銀行、摩根士丹利、黑石集團(tuán)等大企業(yè)的金融家們參加演出。